美國司法部14日發(fā)表聲明稱，美國花旗集團(tuán)同意支付70億美元了結(jié)它因2009年1月前發(fā)行和銷售住房抵押貸款支持證券誤導(dǎo)投資者而引發(fā)的民事訴訟。
金融危機(jī)前，花旗銀行等金融機(jī)構(gòu)包裝和出售了包含“重大缺陷”的住房抵押貸款支持證券。金融危機(jī)之后，美國政府對各大銀行故意歪曲按揭貸款質(zhì)量將其出售給投資者的行為進(jìn)行了深入調(diào)查。正是司法部門鍥而不舍的調(diào)查取證，才使得幾大銀行不得不低頭“認(rèn)罪”，花旗認(rèn)罪服罰，即是最新一例。
全球金融危機(jī)從根本上來說是全球經(jīng)濟(jì)周期規(guī)律的必然結(jié)果，但是華爾街的金融大鱷們在其中扮演了重要角色。金融危機(jī)給投資者造成如此巨大的損失，違規(guī)的金融大鱷們必須承擔(dān)責(zé)任。如果一場金融危機(jī)最終沒有任何人和機(jī)構(gòu)為之承擔(dān)責(zé)任，一定是不正常的。美國司法部門經(jīng)過幾年調(diào)查取證，認(rèn)定美國各大銀行罪責(zé)難逃，先后有多家銀行認(rèn)罰。2013年11月摩根大通銀行同意支付130億美元與美國政府達(dá)成和解，以了結(jié)其不當(dāng)銷售住房抵押貸款支持證券而引發(fā)的民事訴訟，曾創(chuàng)下美國國內(nèi)法案和解金額的紀(jì)錄。美國司法部最初要求花旗銀行支付120億美元罰款，但花旗銀行此前僅愿意接受3.63億美元，這次最終罰款額為70億美元，高于花旗報(bào)價(jià)但低于司法部最初罰款，這是一個妥協(xié)的結(jié)果。不過，美國司法部長埃里克·霍爾德表示，這個和解協(xié)議并未免除花旗集團(tuán)或其員工未來任何可能面臨的刑事指控。看來，即使破了財(cái)也不能消災(zāi)。
從這次花期銀行的“天價(jià)罰單”中，可以看出美國金融監(jiān)管體系的完備完善，看出了司法體系對金融違法的執(zhí)行力，看出了美國司法監(jiān)管部門對違法行為一追到底、鍥而不舍的監(jiān)管文化和精神。最值得關(guān)注的是，美國市場對投資者的保護(hù)力度大而且能落到實(shí)處。根據(jù)和解協(xié)議，70億美元的“天價(jià)罰單”中花旗銀行將支付25億美元用于“消費(fèi)者救濟(jì)”，援助因花旗銀行的違法行為而蒙受損失的消費(fèi)者，包括低收入家庭提供保障性住房，減免抵押貸款等。
金融是一個特殊行業(yè)，其管理的核心是風(fēng)險(xiǎn)，金融部門每個環(huán)節(jié)都存在風(fēng)險(xiǎn)，這就要求對金融監(jiān)管必須異常嚴(yán)格，對金融企業(yè)的監(jiān)管要比其他一般實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)更加嚴(yán)厲。金融業(yè)發(fā)達(dá)，監(jiān)管完善的美國有許多地方可供中國借鑒，比如，這次對花旗銀行等多家銀行涉及金融危機(jī)時期違法行為的調(diào)查可供借鑒之處就有許多。
一是直接由司法部門介入調(diào)查，這點(diǎn)值得中國借鑒。這種執(zhí)法力度、監(jiān)管力度是頂格的，震懾力是巨大的。而中國類似金融違規(guī)違法行為很少由強(qiáng)勢的司法部門介入，僅由行政監(jiān)管部門介入，往往大事化小小事化了，最終不了了之。
二是實(shí)行天價(jià)罰款，使其付出巨大違法成本，這樣才能起到對其他金融企業(yè)的震懾作用。使違法違紀(jì)者付出成本，中國在這方面喊得多，落實(shí)的少，力度遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。應(yīng)該學(xué)習(xí)美國司法部的做法。
三是如此周密、具體的投資者保護(hù)措施，值得學(xué)習(xí)。把對花旗銀行的“天價(jià)罰款”中對投資者受補(bǔ)償?shù)目铐?xiàng)單列出來，包括為低收入家庭提供保障性住房，減免抵押貸款等，這樣最終讓受害者得到公正對待。在風(fēng)險(xiǎn)巨大的金融市場包括資本市場，保護(hù)投資者不是只停留在口頭上，而是要落到實(shí)處的。用真金白銀補(bǔ)償受害者，才算是真正的保護(hù)。
